Что такое торговля на рынке Форекс?
Если Вы только начинаете торговать на рынке Форекс, скорее всего, Вам всё ещё незнакомы многие его ключевые понятия и базовая терминология.
В этом руководстве мы расскажем Вам обо всём, что Вам нужно знать для максимально комфортного начала торговли на этом рынке: укажем лучшее время для торговли на рынке Форекс и рассмотрим ключевые отличия между валютным и фондовым рынками.
По прочтении этого руководства Вы будете уверенно ориентироваться в основных торговых понятиях и сможете начать работу на одном из самых динамичных финансовых рынков мира.
Так что же представляет собой рынок Форекс?
Термин Форекс является аббревиатурой от термина Foreign Exchange («обмен иностранной валюты») и обозначает крупнейший финансовый рынок мира, на котором происходит обмен одной иностранной валюты на другую.
По данным Банка международных расчётов, ежедневный объём торгов на рынке Форекс превышает 5 триллионов долларов США, что делает его значительно крупнее всех остальных финансовых рынков мира.
К примеру, среднесуточный объём торгов на Нью-Йоркской фондовой бирже составляет всего около 28 миллиардов долларов США, что примерно в 190 раз меньше объёма торгов на рынке Форекс.
Сравнение рынка Форекс с другими финансовыми рынками
Форекс представляет собой рынок, на котором торгуются валюты со всего мира.
Поскольку Форекс является внебиржевым рынком, у него нет единой централизованной площадки для торговли валютой — в отличие, например, от рынка акций. Вместо этого торговля валютами ведётся в рамках так называемых Форекс-сессий, среди которых наиболее важными являются Американская (Нью-Йорк, Чикаго), Европейская(Франкфурт, Цюрих Париж, Лондон), Азиатская (Токио, Гонконг, Сингапур) и Тихоокеанская (Сидней, Веллингтон, Мельбурн) сессии.
Поскольку эти сессии проходят в разных частях света и охватывают все часовые пояса, трейдеры на рынке Форекс могут торговать круглосуточно с понедельника по пятницу.
Огромное количество участников — одна из главных причин столь высокого ежедневного объёма торгов на рынке Форекс.
В торговле на рынке Форекс участвуют самые разные игроки: от инвестиционных и коммерческих банков, правительств и центральных банков до компаний, индивидуальных трейдеров и инвесторов, и у каждого из них — свои цели.
Инвестиционные и коммерческие банки ежедневно обменивают различные валюты, и некоторые из них даже спекулируют на колебаниях курсов. Правительства и центральные банки покупают и продают валюту для проведения своей денежно-кредитной политики. Компании продают товары за рубежом за иностранную валюту и вынуждены репатриировать свою зарубежную выручку, а индивидуальные трейдеры и инвесторы стараются заработать на изменениях валютных курсов.
Если несколько десятилетий назад попасть на рынок Форекс было чрезвычайно сложно, то с развитием информационных технологий и интернета барьеры для входа на него значительно снизились.
Кроме того, вплоть до 1973 года и окончания действия Бреттон-Вудского соглашения большинство основных валют было привязано к доллару США, который, в свою очередь, был привязан к цене золота. Это означало, что стоимость валют не колебалась по отношению друг к другу, и рынок Форекс в его современном виде ещё не существовал.
После прекращения действия Бреттон-Вудского соглашения страны начали переходить к режиму свободно плавающих валют, и теперь валютные курсы определяются рыночными силами спроса и предложения.
Сегодня для начала торговли на крупнейшем в мире финансовом рынке Вам нужен лишь компьютер с доступом в Интернет, брокерский счёт и установленная на Вашем компьютере торговая платформа.
Что представляет собой торговля на рынке Форекс?
Торговля на рынке Форекс представляет собой покупку и продажу валют с целью получения прибыли. Подобно трейдерам на фондовом рынке, которые стараются купить акции по-дешевле, чтобы потом продать их по-дороже, трейдеры на рынке Форекс стремятся купить валюту по-дешевле, чтобы потом продать её с прибылью. Однако трейдеры также могут зарабатывать и на снижении цен, открывая короткие позиции по валюте, цена на которую по их мнению будет снижаться.
Все валюты котируются парами. При этом, их обменный курс представляет собой стоимость первой валюты, выраженную во второй валюте.
На жаргоне рынка Форекс первая валюта называется базовой валютой, а вторая — валютой котировки. Если валютная пара EUR/USD (евро против доллара США) торгуется на уровне 1,30, это означает, что 1 евро стоит 1,30 доллара США, или же для покупки 1 евро требуется 1,30 доллара США. Если трейдер считает, что обменный курс пары EUR/USD в будущем будет расти, то есть евро будет дорожать по отношению к доллару США, он покупает пару EUR/USD и продаёт её позже с прибылью, если его анализ оказывается верным.
Трейдеры на рынке Форекс также могут зарабатывать на свопах, которые начисляются при переносе позиции на следующий день, если куплена валюта с более высокой процентной ставкой, а продана — с более низкой.
Здесь стоит отметить, что при покупке валютной пары Вы фактически покупаете базовую валюту и одновременно продаёте валюту котировки.
Например, покупка пары EUR/USD означает одновременную покупку евро и продажу доллара США. С другой стороны, при продаже пары EUR/USD Вы фактически продаёте евро и одновременно покупаете доллар США.
Базовая терминология Форекс
Теперь, когда Вы уже знаете, что такое Форекс и как работает торговля на этом рынке, пора перейти к его базовой терминологии.
Встречались ли Вам когда-либо такие термины, как «пункты» или «спреды»? Они составляют часть той базовой терминологии, которую должен знать каждый трейдер на рынке Форекс.
Пункты
Пункт — это минимально возможное изменение котировки валютной пары. В большинстве случаев он соответствует четвёртому знаку после запятой в котировке валютного курса. Однако, в некоторых случаях, например в валютных парах с участием японской иены в качестве базовой валюты или же валюты котировки, пункт соответствует второму знаку после запятой. Дробный пункт — это одна десятая часть пункта, и некоторые брокеры котируют валютные пары с точностью до дробного пункта.
Спред
Спред представляет собой транзакционные расходы, оплачиваемые при открытии позиции. Спред — это просто разница между ценой покупки и ценой продажи валютной пары (ценами Bid и Ask), и это, как правило, единственная комиссия, взимаемая при торговле на рынке Форекс.
Размер позиции
Размер позиции — это объём Вашей сделки, который отражает количество базовой валюты, покупаемой или продаваемой Вами. Стандартный размер позиции при торговле на рынке Форекс называется стандартным лотом и составляет 100 тысяч единиц базовой валюты. Например, если Вы покупаете один стандартный лот в паре EUR/USD, Вы тем самым покупаете 100 тысяч евро и одновременно продаёте эквивалентную сумму в долларах США. Разумеется, Вы сами можете определить, каким будет размер Вашей позиции: в наши дни большинство брокеров предлагают мини-лоты (10 тысяч единиц базовой валюты) и микро-лоты (одна тысяча единиц базовой валюты).
Разбивка по размерам позиции
Размер лота
Единицы базовой валюты
Объём
Стоимость пункта (в долларах США)
Стандартный лот
100 тысяч единиц
1.0
1 пункт = 10 долларов США
Мини-лот
10 тысяч единиц
0.1
1 пункт = 1 доллар США
Микро-лот
1 тысяча единиц
0.01
1 пункт = 10 центов США
Нано-лот
100 единиц
0.001
1 пункт = 1 цент США
Базовая терминология рынка Форекс (продолжение)
Take Profit (фиксация прибыли) и Stop Loss (ограничение убытков)
Ордера на фиксацию прибыли (Take Profit) и ограничение убытков (Stop Loss) являются чрезвычайно важными концепциями при торговле на рынке Форекс. Ордер Take Profit используется для фиксации прибыли: когда цена достигает заранее установленного уровня, открытая ранее позиция автоматически закрывается. Ордер Stop Loss, напротив, используется для ограничения убытков: при движении цены против Вас на заранее определённую величину позиция автоматически закрывается. Всегда используйте ордера Stop Loss для всех своих позиций — в противном случае одна убыточная сделка может привести к полной потере депозита.
Кредитное плечо
Кредитное плечо является крайне популярной концепцией на рынке Форекс и одной из главных причин, по которой этот рынок привлекает так много трейдеров. Кредитное плечо представляет собой предоставляемый брокером заём, позволяющий открывать позицию значительно большего объёма, чем это позволил бы сделать Ваш первоначальный баланс счёта. Кредитное плечо выражается в виде соотношений, например 50:1, 100:1 или 200:1. Кредитное плечо 100:1 позволяет Вам открыть позицию, в 100 раз превышающую размер Вашего торгового счёта.
Гарантийное обеспечение (Margin)
При торговле с использованием кредитного плеча Ваш брокер выделяет небольшую часть средств с Вашего торгового счёта в качестве гарантийного обеспечения для открытой позиции. Гарантийное обеспечение по сути выступает в роли залога по займу, который предоставляет Вам брокер. Кредитное плечо 50:1 требует гарантийного обеспечения в размере 2 процентов от общего объёма открываемой позиции, тогда как плечо 100:1 — всего 1 процента.
Таймфрейм
Таймфреймы тесно связаны с ценовыми графиками валютных пар и представляют собой временной интервал, который отображается в информации, представленной одной свечой или одним баром на ценовом графике. К популярным таймфреймам относятся часовой, четырёхчасовой и дневной таймфреймы. Это значит, что одна свеча или один бар на таких таймфреймах отображает информацию за 1, 4 или 24 часа торгов соответственно.
Какими валютами торгуют на рынке Форекс?
Теперь, когда мы уже знаем, что такое рынок Форекс и знакомы с его базовой терминологией, давайте разберёмся, какими именно валютами на нём торгуют.
Существуют разные способы классификации валют, но мы воспользуемся самым популярным — делением их на основные и экзотические.
К основным валютам относятся следующие наиболее популярные и активно торгуемые на рынке Форекс валюты: доллар США, британский фунт, евро, швейцарский франк, канадский доллар, японская иена, австралийский доллар и новозеландский доллар. На рынке Форекс именно эти восемь валют классифицируются как основные.
К экзотическим относятся валюты, которые торгуются значительно реже и обладают более низкой ликвидностью по сравнению с основными: например, турецкая лира, чешская крона, аргентинское песо и мексиканское песо.
Такие валюты, как правило, гораздо более волатильны, чем основные, и поэтому ими должны торговать более опытные трейдеры и профессионалы, хорошо разбирающиеся в управлении рисками.
Наиболее активно торгуемые валюты
На рынке Форекс невозможно торговать одной-единственной валютой — сделки могут совершаться только с валютными парами. Пары, в которых доллар США выступает либо базовой валютой, либо валютой котировки, называются основными. На самом деле доллар США участвует примерно в 80 процентах всех операций на рынке Форекс, что подчёркивает, насколько важную роль он играет на этом рынке. Примерами основных пар являются EUR/USD, GBP/USD и USD/JPY.
Валютные пары, не содержащие доллар США, называются кросс-валютными или же перекрёстными. На жаргоне трейдеров их также часто называют просто «кроссами». Кросс-валютными парами, например, являются GBP/JPY, AUD/NZD и EUR/GBP.
В какое время лучше всего торговать на рынке Форекс?
Раз уж мы детально разбираем тему торговли на рынке Форекс, следует рассказать и о том, в какое время лучше всего торговать на этом рынке.
Как Вам уже известно, рынок Форекс является внебиржевым, то есть не имеет централизованной биржи, и валюты на нём торгуются в ходе торговых сессий, которые охватывают все ключевые часовые пояса.
Наиболее важными торговыми сессиями на рынке Форекс являются Тихоокеанская (Сидней, Веллингтон, Мельбурн), Азиатская (Токио, Гонконг, Сингапур), Европейская (Франкфурт, Цюрих, Париж, Лондон) и Американская (Нью-Йорк, Чикаго) торговые сессии.
Из всех торговых сессий Европейская торговая сессия является крупнейшей по объёму торгов и наибольшей по объёму сделок, за ней с небольшим отставанием следует Американская торговая сессия.
Это означает, что трейдеры, как правило, могут наблюдать наибольшие колебания цен именно в эти торговые сессии, особенно когда Европейская и Американская торговые сессии накладываются друг на друга с 13:00 до 16:00 по западноевропейскому времени (GMT+1).
В следующей таблице представлены часы работы рынка Форекс для четырёх упомянутых выше торговых сессий.
Торговая сессия
Местное время
Всемирное координированное время (UTC)
Восточноевропейское время (UTC+3)
Узбекистанское время (UTC+5)
Начало Тихоокеанской торговой сессии
Окончание Тихоокеанской торговой сессии
7:00AM
4:00PM
21:00 (предыдущего дня)
06:00
0:00AM
9:00AM
2:00AM
11:00AM
Начало Азиатской торговой сессии
Окончание Азиатской торговой сессии
9:00AM
6:00PM
0:00AM
9:00AM
3:00AM
12:00PM
5:00AM
2:00PM
Начало Европейской торговой сессии
Окончание Европейской торговой сессии
8:00AM
4:00PM
8:00AM
4:00PM
11:00AM
7:00PM
1:00PM
9:00PM
Начало Американской торговой сессии
Окончание Американской торговой сессии
8:00AM
5:00PM
12:00PM
9:00PM
15:00
00:00 (следующего дня)
17:00
02:00 (следующего дня)
Основные различия между рынком Форекс и фондовым рынком
Рассмотрим теперь основные различия между рынком Форекс и фондовым рынком.
У каждого из этих рынков есть свои преимущества и недостатки. Вот самые очевидные из них:
Часы работы
Одним из основных различий между этими рынками являются часы их работы.
В то время как рынок Форекс работает круглосуточно, с понедельника по пятницу, фондовый рынок ограничен временем работы биржи.
Это означает, что на рынке Форекс Вы можете совершать сделки в любое время, когда найдёте подходящую для этого возможность.
Торговые инструменты
Второе важное различие между этими рынками — это количество торговых инструментов. В то время как на фондовом рынке можно торговать тысячами акций, на рынке Форекс доступно лишь ограниченное количество валют.
Это не обязательно является недостатком рынка Форекс, поскольку трейдеры на рынке Форекс могут сосредоточиться на нескольких валютах, чтобы не упустить торговую возможность, в то время как трейдерам на фондовом рынке приходится следить за десятками или даже сотнями акций, что может отнимать слишком много времени
Торговые издержки
Последнее различие между рынком Форекс и фондовым рынком, которое мы собираемся упомянуть, касается торговых издержек.
Рынок Форекс обладает одними из самых низких транзакционных издержек среди всех финансовых рынков. При этом, спред обычно является единственной комиссией, которую Вам нужно заплатить при открытии позиции. На основных валютных парах, таких как EUR/USD, спред может составлять всего 1 пункт. На фондовом рынке комиссии, как правило, выше, а некоторые брокеры также взимают дополнительные комиссии за сделки с акциями.
Обучение торговле на рынке Форекс
Прежде чем начать торговать на рынке Форекс, необходимо научиться правильно анализировать рынок. В противном случае — велика вероятность того, что трейдер быстро растратит весь свой капитал, накопив большое количество убыточных позиций.
Чтобы этого не произошло, новичкам на рынке Форекс следует сначала попрактиковаться в торговле и набраться опыта, а лучший способ сделать это — открыть демо-счёт.
Демо-счёт — это отличный способ познакомиться с рынком, не рискуя реальными деньгами. Его можно использовать для разработки торгового плана и стратегии, тестирования различных торговых стратегий или просто для ознакомления с графическими инструментами Вашей торговой платформы. Кроме того, начинающим трейдерам стоит взять в руки хорошую книгу о Форекс или же пройти онлайн-курс по трейдингу, где в сжатой и понятной форме излагаются основные торговые концепции.
Построение торгового плана
Мы не можем завершить наше руководство по рынку Форекс, не упомянув о важности торгового плана. Как это следует из его названия, торговый план — это комплексный план действий, включающий в себя всё самое важное для торговли, такое как подробное описание Вашей торговой стратегии, управления рисками и капиталом, методов анализа рынка и других важных аспектов торговли.
Если Вы серьезно относитесь к торговле на рынке Форекс, Вам необходимо составить торговый план и иметь его в письменном виде, чтобы обращаться к нему в любой момент, когда у Вас возникнут трудности.
Подытожим
Торговля на рынке Форекс не так сложна, как кажется. В этом нашем руководстве мы рассказали о том, что представляет собой рынок Форекс, и объяснили наиболее важные его понятия, которые должен знать каждый новичок.
Рынок Форекс является крупнейшим финансовым рынком мира, на котором ежедневно совершаются сделки с валютами на триллионы долларов США. Прежде чем открывать реальный торговый счёт, обязательно ознакомьтесь с рынком, попрактикуйтесь на демо-счете и изучите основную рыночную терминологию.
Поначалу сосредоточьтесь на самой волатильной части дня, а именно, на пересечении Европейской и Американской торговых сессий, и всегда используйте ордера на ограничение убытков, чтобы избежать чрезмерных потерь и не потерять весь свой капитал. Наконец, составьте себе письменный торговый план, который будет включать Вашу торговую стратегию и Ваши правила управления рисками, к которому Вы всегда сможете обратиться, если у Вас возникнут затруднения.
